テザー（USDT）を利用する上で知っておきたい法的ポイント

テザー（USDT）は、米ドルなどの法定通貨に価値がペッグされたとされる暗号資産であり、暗号資産取引所での取引や国際送金など、様々な用途で利用されています。しかし、USDTの法的性質は複雑であり、利用にあたっては様々な法的リスクが存在します。本稿では、USDTを利用する上で知っておくべき法的ポイントについて、詳細に解説します。

1. USDTの法的性質

USDTは、テザーリミテッド社によって発行される暗号資産であり、その価値は米ドルにペッグされることを目指しています。しかし、USDTの発行元であるテザーリミテッド社は、USDTの裏付け資産として保有しているとされる米ドルの開示が不十分であるとの批判を受けています。そのため、USDTの価値が常に米ドルに安定しているとは限りません。

USDTの法的性質は、国や地域によって異なります。例えば、日本では、USDTは「暗号資産」として、資金決済に関する法律（以下、「資金決済法」）の規制対象となります。一方、米国では、USDTは証券として扱われる可能性も指摘されています。このように、USDTの法的性質は、利用する国や地域によって大きく異なるため、注意が必要です。

2. 資金決済法上の規制

日本では、USDTは資金決済法の規制対象となる暗号資産として扱われます。資金決済法は、暗号資産交換業者（以下、「暗号資産交換業者」）の登録制度や、暗号資産の不正利用防止のための措置などを定めています。USDTを利用する際には、以下の点に注意する必要があります。

• 暗号資産交換業者の登録：USDTを購入・売却する際には、登録済みの暗号資産交換業者を利用する必要があります。登録されていない業者を利用すると、資金を詐取されるなどのリスクがあります。
• 本人確認：暗号資産交換業者を利用する際には、本人確認を行う必要があります。これは、マネーロンダリングやテロ資金供与を防止するための措置です。
• 取引記録の保存：暗号資産交換業者は、取引記録を一定期間保存する義務があります。これは、税務調査や不正取引の調査に備えるための措置です。

3. 税務上の取り扱い

USDTの税務上の取り扱いも、国や地域によって異なります。日本では、USDTは「その他資産」として扱われ、譲渡所得税や復興特別所得税の課税対象となります。USDTの取引によって利益を得た場合には、確定申告を行う必要があります。

USDTの税務上の取り扱いに関する具体的な事項は、以下の通りです。

• 譲渡所得の計算：USDTの売却価格から購入価格を差し引いた金額が譲渡所得となります。
• 確定申告：譲渡所得がある場合には、確定申告を行う必要があります。
• 税率：譲渡所得税の税率は、所得金額によって異なります。

4. マネーロンダリング対策

USDTは、匿名性が高い暗号資産であるため、マネーロンダリングやテロ資金供与に利用されるリスクがあります。そのため、各国政府は、USDTを含む暗号資産に対するマネーロンダリング対策を強化しています。

USDTを利用する際には、以下の点に注意する必要があります。

• 疑わしい取引の報告：疑わしい取引を発見した場合には、金融機関や当局に報告する必要があります。
• 取引記録の保存：取引記録を適切に保存し、当局の調査に協力する必要があります。
• KYC（Know Your Customer）：暗号資産交換業者を利用する際には、KYC（顧客確認）を行う必要があります。

5. 米国における規制

米国では、USDTは証券として扱われる可能性も指摘されています。もしUSDTが証券として扱われる場合、証券取引法や投資会社法などの規制対象となり、テザーリミテッド社は証券登録を行う必要が生じます。米国証券取引委員会（SEC）は、USDTの発行元であるテザーリミテッド社に対して、USDTの裏付け資産に関する情報開示を求めています。

米国におけるUSDTの規制は、まだ明確ではありませんが、今後の動向に注意する必要があります。

6. その他の法的リスク

USDTの利用にあたっては、上記以外にも様々な法的リスクが存在します。例えば、USDTの価値が急落するリスクや、USDTの発行元であるテザーリミテッド社が破綻するリスクなどが考えられます。また、USDTの利用が、特定の国の法律に違反する可能性もあります。

USDTを利用する際には、これらの法的リスクを十分に理解し、自己責任において判断する必要があります。

7. 各国の規制動向

USDTに対する規制は、各国で異なる動きを見せています。一部の国では、USDTの利用を禁止している一方、他の国では、USDTの利用を認めています。また、USDTに対する規制を強化する国もあれば、規制を緩和する国もあります。

以下に、主要な国のUSDTに対する規制動向を示します。

• 日本：資金決済法の規制対象となる暗号資産として扱われる。
• 米国：証券として扱われる可能性も指摘されている。
• 中国：USDTの取引を禁止している。
• EU：MiCA（Markets in Crypto-Assets）と呼ばれる暗号資産規制法案を検討している。

8. テザーリミテッド社の法的責任

USDTの発行元であるテザーリミテッド社は、USDTの価値を米ドルにペッグすることを保証する責任を負っています。しかし、テザーリミテッド社は、USDTの裏付け資産として保有しているとされる米ドルの開示が不十分であるとの批判を受けています。そのため、テザーリミテッド社が法的責任を問われる可能性も存在します。

テザーリミテッド社は、USDTの価値が急落した場合や、USDTの裏付け資産に関する虚偽の情報を開示した場合には、訴訟を起こされる可能性があります。

9. 利用者側の注意点

USDTを利用する際には、利用者側も以下の点に注意する必要があります。

• リスクの理解：USDTの価値が急落するリスクや、USDTの発行元であるテザーリミテッド社が破綻するリスクなどを十分に理解する。
• 情報収集：USDTに関する最新の情報を収集し、規制動向やテザーリミテッド社の状況などを把握する。
• 自己責任：USDTの利用は自己責任で行い、損失が発生した場合でも、テザーリミテッド社や暗号資産交換業者に責任を追及できないことを理解する。

まとめ

USDTは、便利な暗号資産ですが、利用にあたっては様々な法的リスクが存在します。資金決済法上の規制、税務上の取り扱い、マネーロンダリング対策、米国における規制、その他の法的リスクなどを十分に理解し、自己責任において判断する必要があります。また、USDTに関する最新の情報を収集し、規制動向やテザーリミテッド社の状況などを把握することも重要です。USDTの利用は、慎重に進めるようにしましょう。